Regresar

Bonos globales de ETESA movieron US$111 millones en el primer mes en el mercado secundario

Lunes, 27 de Mayo de 2019

Los bonos globales de la Empresa de Transmisión Eléctrica, S.A. (ETESA) alcanzaron el primer mes desde su emisión en el mercado de valores internacional, registrando un volumen total de intercambios por US$111.34 millones en el mercado secundario (22.2% de la emisión). En este primer mes (25 de abril al 24 de mayo), el precio máximo de los bonos registrado fue 102.5 a una tasa de rendimiento de 4.94% y el precio mínimo fue 101.5 a una tasa de rendimiento de 5.01%.

“Luego de 20 meses de transformación, la empresa completó esta transacción financiera el pasado 25 de abril bajo el formato de la Regla 144A Regulación-S por la suma de US$500 millones”, manifestó Gilberto Ferrari, gerente general de la empresa quien lideró el proceso de transformación en la coyuntura del vigésimo aniversario de ETESA.

El producto de esta transacción fue utilizado para cancelar deuda vigente de corto plazo con Citibank (US$400 millones), Banco Nacional de Panamá (US$30 millones), Caja de Ahorros (US$23 millones) y Banco General (US$50 millones). El plazo de vencimiento promedio de la deuda cancelada era 4 años con una tasa promedio de 5.19%. “Con esta operación, ETESA ahorra US$2.3 millones en intereses anuales por los próximos 30 años”, agregó Ferrari.

En la primera transacción de bonos que realiza, ETESA logró recibir el 100% de la cantidad solicitada en los primeros 40 minutos desde que fue anunciada al mercado.  Casi dos horas después, más de 145 inversionistas habían mostrado interés en invertir US$2 mil 450 millones en la empresa, 4.88 veces el monto solicitado.

 “Esta aceptación del mercado y la calidad de los inversionistas interesados permitió que la empresa concretara la emisión con tasas de interés y de rendimiento altamente competitivas (5.125% ambas) y vencimiento de muy largo plazo (30 años). Desde finales de 2017 ninguna otra emisión inaugural había logrado un plazo tan largo como el que logró ETESA”, puntualizó el gerente general de la empresa.

La distribución inicial de los bonos fue de la siguiente manera de acuerdo a la región: 68% Estados Unidos, 14% mercados emergentes, 13% en Latinoamérica y 5% en Asia Pacífico. 

“Esta emisión forma parte de una estrategia de reingeniería financiera que emprendió la empresa y logró transformar a la compañía en tan solo 20 meses”, añadió Ferrari. “En 2017, la empresa solo contaba con estados financieros hasta 2014 y las finanzas de la empresa estaban comprometidas producto de los costos innecesarios que tuvo que pagar ETESA por el atraso de la licitación para la Tercera Línea de Transmisión”, recordó el gerente general.

En abril de 2019, la empresa recibió dos calificaciones de riesgo internacional en el nivel de grado de inversión (Baa1 de Moody’s Investors Services y BBB de Fitch Ratings) y realizó dos emisiones de bonos corporativos en el mercado internacional (US$500 millones) y el mercado local (US$75 millones).

 

Información de Contacto:

Dirección: Plaza Sun Tower, Ave. Ricardo J. Alfaro, El Dorado, Tercer Piso

Teléfono: (507) 501-3800

Fax: (507) 501-3506

Email: contacto@etesa.com.pa

Horario: Lunes a viernes de 7:00 a.m. a 12:00 m.d. y de 1:00 p.m. a 3:30 p.m.

ETESA - Empresa de Transmisión Eléctrica

Bajo ninguna circunstancia la Empresa de Transmisión Eléctrica, S.A - ETESA - será responsable por el contenido o las informaciones que se obtengan a través de las conexiones que se realicen desde nuestro portal. ETESA no se hace responsable de ningún error u omisión, pérdidas o daños que resulten de la utilización de la información o material contenidos en este sitio.

Declaración de Privacidad © 2019 ETESA Todos los Derechos Reservados - Sitio Web Desarrollado por Pixel Media Publicidad.